企业如何合理布局海外投资架构？常见合规架构有那些？

直接对外投资

中企出海，设计合理架构至关重要，关系到企业税筹计划，海外发展是否顺畅等。那么企业出海英国如何合理布局海外投资架构呢？本文要点介绍几种常见的企业出海合规架构。

直接对外投资

1.方法与形式

中国企业开展直接对外投资通常采用以下形式：

（1）现金投资

（2）实物资产转移

（3）无形资产注入投资内容主要包含设立境外子公司或收购现有境外企业。

2.审批与备案

进行直接投资前，企业需完成ODI（境外直接投资）备案，这是确保资金跨境合法流动的重要步骤。ODI备案可能较繁琐，特殊是涉及敏感行业或国家时，可能需额外审查或受到限制。因此，企业需提前熟习政策法规，做好充分预备。

多层架构搭建

构建多层投资架构有助于企业有效利用各国税收优惠政策，下降投资成本，并支撑全球化布局。

1.顶层架构

企业通常通过设立离岸公司、信托或基金公司等形式优化资产配置，选址偏好包含：英属维尔京群岛（BVI）开曼群岛等。这些地域具备低税率、保密性高、法律制度健全等优点。

2.中间层架构

连接顶层投资者与底层业务的中间层通常选择以下国家和地域：香港、荷兰、卢森堡、爱尔兰等。中间层有助于企业享受税收协定带来的优惠，并提高投资回报率。

3.底层架构

底层架构直接面向业务操作，可由中间控股公司持有或通过本地控股公司间接管理。

VIE架构搭建

VIE架构（协议控制架构）是许多互联网及科技企业境外上市的首选模式。自2000年新浪首次应用以来，包含腾讯、阿里巴巴、百度等企业普遍采用。搭建VIE架构具有以下优点：

1.简化上市程序

通过VIE架构，企业可以避免复杂的境内企业境外上市审批程序，节俭时间和成本，进一步上市效率。

2.便于海外融资

VIE架构使得企业更容易获得海外资本的支撑。由于中国大陆有外汇管制政策，而在海外有架构的企业更容易获得海外投资者的关注和投资。此外，通过VIE架构在海外上市，企业可以接触到更普遍的投资者群体，拓宽融资渠道。

3.税务优化

VIE架构能够实现在税务上的优化，减轻公司的税负。例如，在开曼群岛或英属维尔京群岛等税收洼地设立公司，可以享受税收优惠政策。

4.风险隔离

VIE架构通过将上市公司和经营实体分隔开来，一定水平上下降了上市公司的业务风险。这种构造使得上市公司的资产和负债与境内运营实体的资产和负债相分离，有利于保护投资者的利益。

5.全球化发展

VIE架构有助于企业实现全球化发展。通过VIE架构，企业可以更便利地进行跨国并购和资本运作，扩大企业的国际影响力。

通过合理的架构设计，可帮助企业实现税务成本的最小化与合规性，确保企业在全球规模内的稳健发展与竞争力。